Принято считать, что наибольший доход приносят крупные корпорации. Однако согласно заключения основателя компании «Ойл Ресурс Групп» Терешкина Сергея, это не совсем так. Бизнесмен внимательно изучил рынок и пришел к выводу, что гораздо больше прибыли инвесторам обеспечивают хедж-фонды. Подробнее о предпринимателе можно почитать на его личной веб-странице: oilresurs.ru (ойлресурс.ру).
Итак, предприниматель тщательно проанализировал рынок. В результате стало очевидно, что за последние несколько лет наибольшую прибыль инвесторам обеспечил фонд Джорджа Сороса. Именно он обеспечил доход, который превысил прибыль всех аналогичных фондов, заняв лидирующую позицию в списке.
Самые прибыльные хедж-фонды
На основании полученных данных Терешкин С.И. составил рейтинг наиболее прибыльных хедж-фондов. В него вошли:
- Квантум. Это тот самый фонд Джорджа Сороса, который обеспечил инвесторам самый крупный доход в истории хедж-предприятий. С момента организации, компания принесла инвесторам свыше 30 миллиардов долларов. Согласно статистическим данным, вкладчики получали по 900 миллионов долларов в год. Команда фонда насчитывает не менее 300 управляющих с огромным опытом и прекрасным чутьем. Для сравнения, в компании Apple работает свыше 30 тысяч человек, при этом доходы редприятия гораздо ниже.
- Паульсон и Ко. Это второй по прибыльности фонд. Квантум и Паульсон суммарно смогли заработать больше, чем крупнейшие мировые корпорации, такие как Макдональдс и Волт Дисней.
- ESL. Не самый крупный фонд. Однако даже он смог обойти по уровню дохода Авиакомпанию Бритиш Эйрвейс.
За деятельностью лидеров рынка следят соответствующие компании. В результате данные в полной мере отражают квалификацию управляющих инвестиционных фондов. Сотня подобных организаций имеет около 75% от общего дохода всех инвесторов.
Среди лидеров есть хедж-фонды, в которых работают грамотные управляющие с большим опытом. Однако это вовсе не означает, что у организаций не бывает провалов. При этом успешные сделки сполна покрывают убытки. Во всяком случае это касается крупных фондов.
Мелкие организации зачастую менее успешны. В них нет такого количества грамотных специалистов. В результате доля провальных сделок гораздо больше количества успешных.
Особенности работы хедж-фондов
По мнению Сергея Терешкина, вычислить доходность хедж-фондов – достаточно сложно. Это трудоемкий процесс. В первую очередь сложность обусловлена тем фактом, что настроение инвесторов постоянно меняется. В результате убыточных сделок многие из них выводят свои средства из фондов и вкладывают их в более успешные организации.
Однако при совершении подобных шагов чаще всего инвесторам приходится сталкиваться с новыми разочарованиями:
- Доходность оказывается гораздо меньшей, нежели показывал ранее фонд. Это может быть связано с различными факторами, включая непрозрачную работу организации и намеренное завышение показателей. Правда, этим грешат только небольшие фонды, которые стремятся таким образом привлечь новых клиентов. Зачастую в среднем прибыль инвестора на 3-7 пунктов ниже показателей, заявленных фондом. Разница идет на оплату работы менеджеров и прочие затраты организации.
- Инвесторы забирают деньги и вкладывают их в другие фонды после пика хорошей волатильности. В результате человек теряет время, во время которого можно было бы заработать существенную прибыль.
- Компания, которая обещала инвестору большой доход, оказывается мошеннической. Спустя время руководство исчезает со всеми деньгами вкладчиков. Люди теряют все вложенные средства.
В топ-10 наиболее эффективных и прибыльных организаций входят фонды, которые были основаны в 90-е годы или имеют гораздо более длительную историю. Такие предприятия пережили огромное количество взлетов и падений, скачков котировок на бирже и т.д. В результате приобретен бесценный опыт, который невозможно приобрести за деньги.
Управляющие подобных хедж-фондов вкладывают деньги инвесторов только в проекты с низким уровнем риска. Это в свою очередь положительно сказалось на доходности.
Компании, которые образованы не так давно, готовы инвестировать в высокорискованные инструменты. Казалось бы, они должны приносить огромную прибыль. Однако только небольшая доля сделок обеспечивает доход. Остальные – оказываются убыточными. Показатели молодых хедж-фондов гораздо хуже, нежели у лидеров рынка.
Даже во время кризиса опытные хедж-фонды умудряются заработать. К примеру, фонд Сороса получил дополнительно несколько миллиардов во время последнего падения на рынках. Фонд Полсона затеял игру против рисковой ипотеки. Также большую прибыль в кризисный период получил британский фонд.
По мнению экспертов, экономика большинства стран будет развиваться очень медленно. Поэтому специалисты рекомендуют держать часть средств в ценных бумагах, золоте, банковских документах.
Кризис – вовсе не повод для отчаяния. Именно в такой период многим миллиардерам удалось существенно увеличить свой капитал. Падения котировок на рынках – прекрасная возможность приобрести активы по низкой цене. Спустя время они принесут значительный доход.
Эксперты убеждены, что уже через время будет зафиксирован огромный доход хедж-фондов. Управляющие организаций получат хорошие бонусы, а сами инвесторы – приумножат свой капитал.
Так что сейчас самое время для активных действий и вложения денег в фонды с богатой историей и большим опытом. Доверять средства сомнительным организациям – не стоит, даже если они сулят огромную прибыль. Лучше переплатить опытным управляющим, нежели все потерять.