Среда, 4 декабря 2024 года, станет насыщенным днем для финансовых рынков.
Запланирована публикация ключевых экономических данных, таких как индексы деловой активности (PMI) по ведущим экономикам мира, отчет ADP по занятости в США и данные по запасам нефти. Кроме того, выступления глав центральных банков, включая главу ФРС Пауэлла, ЕЦБ Лагард и Банка Англии, могут задать тон для глобальных рынков. В этой статье мы подробно разберем каждое событие дня, их влияние на мировую экономику и российский рынок, а также дадим рекомендации для трейдеров.
Международные события:
01:00 мск: Австралия — Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный за ноябрь
Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный (PMI) отразят состояние австралийской экономики. Рост выше 50 указывает на активность в экономике, что может поддержать австралийский доллар и улучшить ожидания инвесторов, связанных с сырьевыми товарами.
03:30 мск: Япония — Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный за ноябрь
Японские PMI станут ключевым индикатором восстановления экономики страны. Увеличение индексов может укрепить иену, создавая возможности для торговли валютными парами с JPY.
04:15 мск: США — Отчет ADP по занятости в частном секторе
Этот отчет используется как предварительный индикатор для пятничных данных Nonfarm Payrolls. Высокие показатели занятости укрепят доллар и создадут ожидания ужесточения монетарной политики ФРС.
04:45 мск: Китай — Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный Caixin за ноябрь
Показатели отразят состояние сектора услуг и экономики в целом. Сильные данные поддержат спрос на сырьевые товары, включая нефть и металлы, что положительно отразится на российском экспорте.
08:00 мск: Индия — Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный за ноябрь
PMI Индии покажет, насколько активно развивается один из ключевых секторов экономики. Высокие показатели укрепят рупию и поддержат интерес инвесторов к индийскому рынку.
09:00 мск: Россия — Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный за ноябрь
Российские PMI покажут состояние сектора услуг, который играет важную роль в экономике. Позитивные данные поддержат рубль и укрепят доверие инвесторов.
11:55 мск: Германия — Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный за ноябрь
Как крупнейшая экономика Еврозоны, Германия задаёт тон для региона. Сильные показатели укрепят евро и поддержат настроения в европейских акциях.
12:00 мск: Еврозона — Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный за ноябрь
Общие данные по Еврозоне помогут оценить динамику экономики региона. Рост PMI может усилить ожидания повышения процентных ставок ЕЦБ.
12:00 мск: Выступление главы Банка Англии
Рынки будут внимательно следить за риторикой главы Банка Англии, особенно в свете текущей экономической неопределенности. Комментарии о монетарной политике могут вызвать волатильность фунта стерлингов.
12:30 мск: Великобритания — Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный за ноябрь
Сектор услуг занимает центральное место в экономике Великобритании. Высокие показатели поддержат фунт и укрепят доверие инвесторов.
13:00 мск: Еврозона — Индекс цен производителей (PPI) за октябрь
PPI указывает на инфляционное давление в производственном секторе. Рост этого индекса усилит ожидания дальнейшего повышения ставок ЕЦБ, что может укрепить евро.
16:00 мск: Бразилия — Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный за ноябрь
Показатели предоставят информацию о состоянии экономики Бразилии. Сильные данные повысят интерес к активам развивающихся рынков, включая Россию.
16:30 мск: Выступление главы ЕЦБ Лагард
Рынки будут следить за комментариями о монетарной политике и экономических перспективах региона. Ястребиная риторика может укрепить евро.
17:30 мск: Канада — Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный за ноябрь
Индексы помогут оценить динамику канадской экономики. Позитивные данные укрепят канадский доллар и поддержат связанные с Канадой активы.
17:45 мск: США — Индексы деловой активности в сфере услуг и композитный S&P за ноябрь
Эти данные покажут текущее состояние крупнейшего сектора экономики США. Сильные показатели поддержат доллар и акции американских компаний.
18:00 мск: США — Индекс деловой активности в производственном секторе ISM за ноябрь
Этот индикатор важен для оценки состояния промышленного сектора. Рост ISM выше ожиданий может повысить интерес к американским активам.
18:00 мск: США — Объем производственных заказов за октябрь
Показатель сигнализирует о перспективах промышленного роста. Увеличение заказов положительно скажется на ожиданиях по ВВП.
18:30 мск: США — Запасы нефти по данным EIA
Данные по запасам окажут влияние на мировые цены на нефть. Снижение запасов поддержит рост цен, что благоприятно для российских нефтяных компаний.
21:45 мск: США — Выступление главы ФРС Пауэлла
Рынки будут ждать комментариев о перспективах денежно-кредитной политики. Сигналы о дальнейшем повышении ставок могут укрепить доллар.
22:00 мск: США — Публикация "Бежевой книги" ФРС
Отчет отразит текущее состояние экономики США, предоставив рынкам дополнительную информацию о перспективах денежно-кредитной политики.
Главные отчеты среды: США и Россия
Европлан ($LEAS): ВОСА по дивидендам за 9 месяцев 2024 года в размере 50 рублей на акцию
- Что ожидается:
ВОСА примет решение о выплате дивидендов, которые составляют значительную долю прибыли компании за 9 месяцев. Дивиденды в размере 50 рублей на акцию выглядят привлекательными для инвесторов, особенно в условиях высокой дивидендной доходности на российском рынке. - Как это повлияет:
Акции могут показать краткосрочный рост до закрытия реестра, поскольку инвесторы стремятся получить дивиденды. После даты отсечки возможна коррекция цены на величину дивидендов.
Chewy Inc ($CHWY): Отчет до открытия рынка США. Ожидаемый рост выручки – 4,4%
- Что ожидается:
Компания, специализирующаяся на товарах для домашних животных, продолжает расти за счет увеличения онлайн-продаж. Ожидаемый рост выручки на 4,4% отражает устойчивый спрос на её продукцию, особенно в сегменте премиум-кормов и подписочных сервисов. - Как это повлияет:
Положительный отчет может поддержать акции, особенно если маржа компании также улучшится. Инвесторы будут следить за динамикой подписок и затратами, чтобы оценить устойчивость будущего роста.
Footlocker Inc ($FL): Отчет до открытия рынка США. Ожидаемый рост выручки – 1,1%
- Что ожидается:
Слабый рост выручки в 1,1% указывает на трудности в ритейле, связанные с замедлением спроса на спортивную обувь и одежду. Инвесторы также обратят внимание на показатели сопоставимых продаж (comparable sales), которые играют важную роль в оценке успеха компании. - Как это повлияет:
Если выручка и прибыль окажутся выше ожиданий, это может улучшить краткосрочные перспективы акций. Однако слабый отчет может вызвать распродажи, так как рынок ожидает большей гибкости в адаптации к снижению потребительского спроса.
Dollar Tree Inc ($DLTR): Отчет до открытия рынка США. Ожидаемый рост выручки – 1,8%
- Что ожидается:
Сеть магазинов фиксированной цены сталкивается с инфляционным давлением, что может отразиться на марже. Тем не менее, ожидаемый рост выручки на 1,8% указывает на стабильный спрос в сегменте эконом-ритейла. - Как это повлияет:
Инвесторы будут следить за стратегией компании в условиях роста затрат. Успешное управление затратами может поддержать акции, особенно если компания улучшит прогноз на следующий квартал.
Five Below Inc ($FIVE): Отчет после закрытия рынка США. Ожидаемый рост выручки – 8,5%
- Что ожидается:
Five Below продолжает демонстрировать сильные результаты благодаря своей стратегии расширения ассортимента и открытию новых магазинов. Рост выручки на 8,5% показывает устойчивый спрос на недорогие товары, особенно среди молодежи. - Как это повлияет:
Сильный отчет может вызвать рост акций, особенно если компания улучшит прогноз на следующий квартал. Инвесторы будут следить за показателями трафика и продаж на магазин.
Chargepoint Holdings Inc ($CHPT): Отчет после закрытия рынка США. Ожидаемое снижение выручки – 18,7%
- Что ожидается:
Ожидаемое снижение выручки на 18,7% связано с трудностями в сегменте зарядной инфраструктуры для электромобилей. Ухудшение динамики может быть вызвано задержками проектов и снижением спроса в ряде регионов. - Как это повлияет:
Негативный отчет может усилить давление на акции, если компания не представит стратегию восстановления роста. Инвесторы будут ждать комментариев о снижении затрат и возможном улучшении в следующем квартале.
Phillips-Van Heusen Corp ($PVH): Отчет после закрытия рынка США. Ожидаемое снижение выручки – 6%
- Что ожидается:
Снижение выручки на 6% отражает слабый спрос в сегменте модной одежды и аксессуаров. Компания может страдать от высокой конкуренции и снижения покупательской способности. - Как это повлияет:
Слабый отчет вызовет давление на акции, если руководство не предложит убедительные меры по восстановлению продаж. Инвесторы будут следить за стратегией управления запасами и планами по выходу из кризиса.
События и отчеты, запланированные на среду, 4 декабря 2024 года, могут оказать значительное влияние на российскую экономику и финансовые рынки. Рассмотрим ключевые из них:
1. Отчет ADP по занятости в частном секторе США (04:15 мск): Этот отчет предоставляет предварительные данные о занятости в частном секторе США и часто используется для прогнозирования официальных данных по занятости, которые влияют на решения Федеральной резервной системы (ФРС) по процентным ставкам. Увеличение занятости может привести к укреплению доллара США, что, в свою очередь, может вызвать ослабление рубля. Кроме того, сильные данные по занятости могут повысить ожидания повышения процентных ставок ФРС, что может привести к оттоку капитала с развивающихся рынков, включая Россию.
2. Индексы деловой активности (PMI) в сфере услуг и композитные индексы в Китае (04:45 мск) и Еврозоне (12:00 мск): Китай и Еврозона являются ключевыми торговыми партнерами России. Положительные данные PMI указывают на рост экономической активности, что может повысить спрос на российские экспортные товары, включая нефть, газ и металлы. Это, в свою очередь, поддержит российскую экономику и укрепит рубль. С другой стороны, слабые показатели могут сигнализировать о снижении спроса на российский экспорт, что негативно скажется на экономике.
3. Индексы деловой активности в сфере услуг и композитные индексы в России (09:00 мск): Эти показатели отражают состояние российского сектора услуг и общей экономической активности. Рост индексов выше 50 свидетельствует о расширении сектора, что положительно влияет на инвестиционный климат и может привлечь иностранные инвестиции. Снижение индексов ниже 50 указывает на сокращение активности, что может ослабить рубль и снизить привлекательность российских активов.
4. Индекс цен производителей (PPI) Еврозоны за октябрь (13:00 мск): PPI отражает изменения цен на товары на уровне производителей и является предвестником инфляционных тенденций. Рост PPI может привести к повышению процентных ставок Европейским центральным банком (ЕЦБ), что укрепит евро. Укрепление евро относительно рубля может сделать европейские товары дороже для российских потребителей, влияя на импортные цены и инфляцию в России.
5. Запасы нефти по данным EIA (18:30 мск): Данные Управления энергетической информации США (EIA) о запасах нефти влияют на мировые цены на нефть. Снижение запасов обычно приводит к росту цен, что выгодно для российских нефтяных компаний и увеличивает поступления в бюджет. Рост запасов, напротив, может снизить цены на нефть, что негативно скажется на доходах России.
6. Выступления глав центральных банков:
- Глава Банка Англии (12:00 мск): Комментарии по монетарной политике могут повлиять на курс фунта стерлингов, что отразится на валютных парах с рублем и на стоимости британских товаров и услуг для российских потребителей.
- Глава ЕЦБ Кристин Лагард (16:30 мск): Заявления о будущей денежно-кредитной политике ЕЦБ могут повлиять на курс евро, что отразится на торговых отношениях между Россией и Еврозоной.
- Глава ФРС Джером Пауэлл (21:45 мск): Риторика, касающаяся процентных ставок и экономических перспектив США, может вызвать волатильность на глобальных рынках, влияя на стоимость доллара и, соответственно, на рубль.
7. Публикация "Бежевой книги" ФРС (22:00 мск): Этот отчет предоставляет обзор экономической ситуации в различных регионах США. Позитивные оценки могут усилить ожидания ужесточения монетарной политики, что приведет к укреплению доллара и возможному ослаблению рубля.
8. Всероссийское собрание акционеров (ВОСА) компании "Европлан" ($LEAS): Решение о выплате дивидендов в размере 50 рублей на акцию может повысить привлекательность акций компании, что приведет к росту их стоимости. Это также может повысить интерес иностранных инвесторов к российскому фондовому рынку.
Рекомендации для трейдеров и инвесторов
Среда, 4 декабря, станет ключевым днем для формирования рыночных настроений благодаря насыщенной повестке экономических данных и корпоративных событий. Главными индикаторами станут публикации глобальных индексов PMI, которые покажут динамику деловой активности в Китае, Еврозоне, России и других странах. Данные по запасам нефти EIA могут оказать влияние на цены на нефть, а выступления глав центральных банков, включая Джерома Пауэлла и Кристин Лагард, способны задать направление валютным и фондовым рынкам.
Особое внимание стоит уделить данным PMI из Китая и Еврозоны, так как они напрямую влияют на спрос на сырьевые товары и динамику экспорта. На российском рынке важными событиями станут публикация локальных индексов PMI и корпоративные новости, такие как дивидендные выплаты Европлана, которые могут повлиять на интерес к акциям компании.
Рекомендации для трейдеров: следите за ключевыми данными, которые могут вызвать волатильность, и принимайте торговые решения в зависимости от реакции рынков на отчеты. Для долгосрочных инвесторов стоит оценить влияние данных на перспективы мировой экономики, чтобы внести коррективы в портфель. Особое внимание рекомендуется уделить динамике цен на нефть, так как это критичный фактор для российской экономики и рубля. Готовьтесь к резким движениям на рынке, особенно после публикации данных EIA и выступлений глав центральных банков.
Как основатель Open Oil Market, я вижу, что события среды предоставляют важные ориентиры для трейдеров и инвесторов. Публикация данных PMI из Китая, Еврозоны и России станет ключевым индикатором динамики экономической активности, что особенно важно для определения перспектив сырьевых рынков. Данные по запасам нефти EIA и выступления глав центральных банков зададут тон для движения цен на энергоресурсы и курсов валют, что критически важно для российских экспортеров. Эти события — не просто цифры, а инструменты для понимания глобальных трендов, которые формируют рыночные ожидания. Анализируйте данные, следите за ключевыми показателями и используйте эту информацию для принятия стратегически обоснованных решений.
По состоянию на 4 декабря 2024 года ключевые показатели финансовых рынков:
Индексы и фьючерсы:
Товары:
Криптовалюта:
Эти данные отражают текущие тренды на финансовых рынках, включая заметные изменения в ценах на сырьевые товары и криптовалюты. Инвесторам рекомендуется следить за глобальными экономическими событиями и геополитической обстановкой, которые могут повлиять на дальнейшую динамику.
🇯🇵 Япония - Экономика (ноябрь 2024)
В ноябре 2024 года:
🇨🇳 Китай - Экономика (ноябрь 2024)
АО «Экзалтер», владеющее маркетинговыми агентствами Visible и Exalter, планирует провести pre-IPO на площадке Мосбиржи Moex Start, разместив 20% акций на сумму 660 млн руб. Сделка запланирована на середину декабря 2024 года, точная дата пока не раскрывается. Организатором сделки выступает компания BITL, оценившая «Экзалтер» в 3,3 млрд руб.
Размещение пройдет в формате cash-in, то есть инвесторам будут предложены акции, выпущенные в рамках дополнительной эмиссии. Большая часть привлеченных средств будет направлена на доработку и обучение собственной рекламной платформы, оставшиеся средства — на закупку трафика для привлечения рекламодателей.
Компания планирует выйти на биржу в 2028–2029 годах, к этому времени рассчитывая увеличить свою стоимость до 60 млрд руб. С 2025 года «Экзалтер» намерен публиковать отчетность по МСФО, а с 2026 года — ежегодно выплачивать дивиденды в размере 90% от чистой прибыли.
Основной бренд компании, Visible, специализируется на мобильном перформанс- и медийном маркетинге. Среди клиентов Visible — «Яндекс», «Мегамаркет», «Магнит», Hoff, Kion, «Вкусвилл» и другие.
АО «Экзалтер» полностью принадлежит генеральному директору компании Константину Васильеву и владеет двумя дочерними обществами: ООО «Экзалтер» (бренды Visible и Exalter) и ООО «Экзалтер диджитал» (балансодержатель ПО, включенный в реестр аккредитованных IT-компаний). Суммарная выручка дочерних компаний за 2023 год составила 1,73 млрд руб. (+22% г/г), чистая прибыль — 50,7 млн руб. (-29% г/г).
Pre-IPO — это привлечение капитала компанией на завершающих этапах перед выходом на фондовую биржу. В мировой практике этот инструмент давно популярен, однако в России сегмент pre-IPO только начинает формироваться.
Участие в pre-IPO предоставляет инвесторам возможность приобрести акции перспективных компаний по выгодной цене до их публичного размещения на бирже. Однако инвесторам рекомендуется тщательно анализировать не только саму компанию и ее бизнес-модель, но и условия конкретной сделки.
В условиях высокой ключевой ставки актуальность pre-IPO растет, поскольку этот инструмент позволяет компаниям собрать средства для дальнейшего роста и облегчить проведение публичного размещения в будущем.
Таким образом, предстоящее pre-IPO АО «Экзалтер» представляет собой значимый шаг в развитии компании и открывает новые возможности для инвесторов, заинтересованных в российском рынке маркетинговых услуг.
В ноябре 2024 года деловая активность в российском секторе услуг продолжила расти, о чём свидетельствуют данные S&P Global:
Индекс деловой активности в секторе услуг (Services PMI): 53,2 (предыдущее значение — 51,6). Рост индекса указывает на ускорение расширения в секторе услуг.
Сводный индекс деловой активности (Composite PMI): 52,6 (предыдущее значение — 50,9). Увеличение сводного индекса отражает общее улучшение деловой активности в экономике.
Значения индексов выше 50 пунктов свидетельствуют о росте деловой активности, а повышение по сравнению с предыдущим месяцем указывает на усиление этого тренда. Такие показатели могут быть интерпретированы как позитивный сигнал для экономики России.
В ноябре 2024 года российский авторынок столкнулся с существенным снижением продаж новых легковых автомобилей: реализовано 121,9 тыс. единиц, что на 28,8% меньше по сравнению с октябрем, когда было продано 171,2 тыс. автомобилей.
Несмотря на это, в годовом выражении наблюдается рост на 11,1%. Лидером рынка остаётся Lada с долей более 31% (37,9 тыс. проданных автомобилей). Среди иностранных брендов выделяются Haval (15,4 тыс.), Chery (11,1 тыс.), Geely (10,2 тыс.) и Changan (6,3 тыс.).
Эксперты связывают снижение продаж с несколькими факторами:
Высокая ключевая ставка ЦБ РФ, увеличивающая стоимость автокредитов.
Ослабление рубля, приводящее к росту цен на импортные автомобили.
Повышение утилизационного сбора, увеличивающее общую стоимость автомобилей.
По прогнозам, при сохранении этих условий в 2025 году рынок может сократиться на 20%.
Ранее Ассоциация европейского бизнеса (АЕБ) прогнозировала, что по итогам 2024 года в России будет продано более 1,6 млн автомобилей.
Однако текущие тенденции могут скорректировать эти ожидания.
Для стабилизации ситуации на авторынке необходимы меры поддержки, включая снижение ключевой ставки и пересмотр налоговой политики в отношении автопроизводителей и покупателей.
Согласно предварительным данным Китайской ассоциации пассажирских автомобилей (CPCA), в ноябре 2024 года розничные продажи пассажирских автомобилей в Китае достигли 2,446 млн единиц, что на 18% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Этот рост свидетельствует о продолжающемся восстановлении автомобильного рынка Китая, чему способствуют государственные стимулы и растущий спрос на автомобили на новых источниках энергии (NEV). В октябре 2024 года продажи NEV увеличились на 56,7%, достигнув 1,196 млн единиц, что составляет 52,9% от общего объема продаж легковых автомобилей в стране.
Однако не все производители демонстрируют положительную динамику. Так, продажи электромобилей Tesla, произведенных в Китае, в ноябре снизились на 4,3% в годовом исчислении, составив 78 856 единиц. В то же время китайский конкурент BYD увеличил продажи пассажирских автомобилей на 67,2%, достигнув рекордных 504 003 единиц в ноябре.
Окончательные данные по продажам за ноябрь будут опубликованы CPCA в ближайшее время. Тем не менее, текущие показатели указывают на устойчивый рост автомобильного рынка Китая, особенно в сегменте NEV, что подтверждает стремление страны к лидерству в области экологически чистого транспорта.
В ноябре 2024 года деловая активность в Германии продолжила снижаться, о чем свидетельствуют индексы PMI. Индекс деловой активности в секторе услуг (Services PMI) снизился до 49,3 с предыдущего значения 51,6, достигнув минимального уровня за девять месяцев. Составной индекс PMI (Composite PMI) упал до 47,2 с 48,6, также установив девятимесячный минимум.
Значения индексов ниже 50 указывают на сокращение деловой активности. Снижение показателей отражает продолжающиеся трудности в крупнейшей экономике Европы, включая слабый спрос и усиление конкурентного давления. Экономисты отмечают, что спад в производственном секторе теперь сопровождается замедлением в сфере услуг, что усиливает опасения относительно перспектив экономического роста Германии.
Эти данные подчеркивают необходимость принятия мер для стимулирования экономической активности и преодоления текущих вызовов, стоящих перед немецкой экономикой.
В ноябре 2024 года деловая активность в еврозоне значительно снизилась, о чем свидетельствуют индексы PMI. Индекс деловой активности в секторе услуг (Services PMI) упал до 49,5 с предыдущего значения 51,6, достигнув минимального уровня за 10 месяцев. Составной индекс PMI (Composite PMI) снизился до 48,3 с 48,6, также установив 10-месячный минимум.
Значения индексов ниже 50 указывают на сокращение деловой активности. Снижение показателей отражает продолжающиеся трудности в экономике еврозоны, включая слабый спрос и усиление конкурентного давления. Экономисты отмечают, что спад в производственном секторе теперь сопровождается замедлением в сфере услуг, что усиливает опасения относительно перспектив экономического роста региона.
Эти данные подчеркивают необходимость принятия мер для стимулирования экономической активности и преодоления текущих вызовов, стоящих перед экономикой еврозоны.
Министерство финансов Российской Федерации с 6 декабря увеличивает объем ежедневных покупок иностранной валюты и золота в рамках бюджетного правила до 5,4 млрд рублей, что в 1,3 раза больше предыдущего уровня. С 6 декабря по 14 января на эти цели будет направлено 114,4 млрд рублей.
Однако, начиная с 28 ноября и до конца 2024 года, Банк России приостановил операции по покупке иностранной валюты на внутреннем рынке в рамках зеркалирования операций Минфина, связанных с реализацией бюджетного правила. Это решение принято для снижения волатильности финансовых рынков.
Таким образом, Минфин продолжает свои операции по покупке валюты и золота, в то время как ЦБ временно приостановил аналогичные действия на внутреннем рынке, учитывая текущую финансовую ситуацию.
Организация экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) повысила прогноз роста экономики США на 2024 год до 2,6%, отметив, что сильный рынок труда и потребительские расходы будут оказывать поддержку американской экономике. Прогноз на 2025 год также улучшен до 1,6%.
Ранее, в сентябре 2024 года, ОЭСР сохраняла прогноз роста ВВП США на уровне 2,6% в 2024 году и 1,6% в 2025 году.
Таким образом, последние данные подтверждают ожидания устойчивого роста американской экономики в ближайшие годы.
Организация экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) опубликовала прогнозы по ключевым процентным ставкам ведущих центральных банков:
Федеральная резервная система США (ФРС): ожидается снижение ставки до 3,25–3,50% к первому кварталу 2026 года.
Европейский центральный банк (ЕЦБ): прогнозируется снижение ставки до 2,0% к концу 2025 года.
Банк Японии: предполагается повышение ставки до 1,5% к концу 2026 года.
Эти прогнозы отражают ожидания ОЭСР относительно будущей денежно-кредитной политики в ответ на глобальные экономические условия.
В октябре 2024 года индекс цен производителей (PPI) в еврозоне вырос на 0,4% по сравнению с предыдущим месяцем, когда наблюдалось снижение на 0,6%. В годовом исчислении PPI снизился на 3,2%, что немного меньше предыдущего сокращения на 3,4%.
Рост PPI в месячном выражении может свидетельствовать о начале восстановления ценового давления на уровне производителей, что потенциально может отразиться на потребительских ценах в будущем. Однако продолжающееся годовое снижение указывает на сохраняющиеся дефляционные тенденции в производственном секторе еврозоны.
Эти данные могут повлиять на решения Европейского центрального банка относительно денежно-кредитной политики, особенно в контексте стремления достичь целевого уровня инфляции. Инвесторам и аналитикам следует внимательно следить за дальнейшими экономическими показателями, чтобы оценить устойчивость этих тенденций.
Министерство финансов Российской Федерации успешно разместило облигации федерального займа (ОФЗ) серии 26246 на сумму 27,96 млрд рублей при спросе 33,1 млрд рублей. Средневзвешенная доходность составила 17,49%.
Высокий спрос на ОФЗ свидетельствует о значительном интересе инвесторов к государственным долговым инструментам, несмотря на текущие экономические условия. Доходность на уровне 17,49% отражает рыночные ожидания относительно инфляции и денежно-кредитной политики Центрального банка.
Размещение ОФЗ является важным инструментом для финансирования бюджетных расходов и управления государственным долгом. Успешное размещение подтверждает доверие инвесторов к финансовой политике правительства и устойчивости российской экономики.
Инвесторам рекомендуется учитывать текущие рыночные условия и перспективы денежно-кредитной политики при принятии инвестиционных решений, связанных с государственными облигациями.
В ноябре 2024 года частные компании в США добавили 146 000 рабочих мест, что ниже прогноза в 165 000 и предыдущего показателя в 233 000.
Этот замедленный рост занятости может повлиять на решения Федеральной резервной системы (ФРС) относительно процентных ставок. Инвесторы ожидают комментариев председателя ФРС Джерома Пауэлла и официального отчета по занятости, чтобы оценить дальнейшие шаги в денежно-кредитной политике.
Несмотря на замедление роста занятости, основные фондовые индексы, такие как S&P 500 и Nasdaq, достигли рекордных уровней, чему способствовал рост технологических акций.
В то же время доходность казначейских облигаций США выросла, отражая ожидания инвесторов относительно будущих экономических условий.
Экономисты прогнозируют, что предстоящий отчет Министерства труда покажет увеличение числа рабочих мест на 200 000 в ноябре, что может повлиять на дальнейшие действия ФРС.
В целом, текущие данные свидетельствуют о замедлении роста занятости в частном секторе, что может отразиться на будущей денежно-кредитной политике и экономических перспективах США.
В ноябре 2024 года индекс деловой активности в секторе услуг США (S&P Services PMI) повысился до 56,1 с октябрьского значения 55,0, указывая на ускорение роста в секторе услуг. Композитный индекс PMI (S&P Composite PMI), объединяющий показатели производственного и сервисного секторов, также вырос до 54,9 по сравнению с 54,1 в предыдущем месяце, что свидетельствует о самом быстром расширении деловой активности за последние 31 месяц.
Рост этих индексов отражает усиление спроса и повышение уверенности бизнеса в экономике США. Однако, несмотря на положительные тенденции, некоторые аналитики отмечают, что замедление роста занятости в частном секторе может повлиять на решения Федеральной резервной системы относительно процентных ставок.
Инвесторам рекомендуется внимательно следить за предстоящими экономическими показателями и заявлениями представителей ФРС, чтобы оценить возможные изменения в денежно-кредитной политике и их влияние на финансовые рынки.
В ноябре 2024 года индекс деловой активности в сфере услуг США (ISM Services PMI) снизился до 52,1 с октябрьского значения 56,0, указывая на замедление роста в секторе услуг. Значение выше 50 по-прежнему свидетельствует об расширении, однако темпы роста ослабли.
В октябре 2024 года объем промышленных заказов в США увеличился на 0,2% по сравнению с предыдущим месяцем, что ниже прогноза в 0,3%. Предыдущий показатель был пересмотрен с -0,5% до -0,2%.
Эти данные указывают на умеренное замедление активности в секторе услуг и незначительный рост промышленных заказов, что может повлиять на экономические прогнозы и решения Федеральной резервной системы в ближайшие месяцы.
Согласно данным Управления энергетической информации США (EIA) за неделю, закончившуюся 29 ноября 2024 года, коммерческие запасы нефти в стране сократились на 5,1 миллиона баррелей, достигнув уровня 423,4 миллиона баррелей. Этот показатель на 5% ниже среднего пятилетнего значения для данного периода.
Снижение запасов превысило ожидания аналитиков, прогнозировавших уменьшение на 1,6 миллиона баррелей. Такое значительное сокращение может свидетельствовать об усилении спроса или снижении предложения на рынке нефти, что потенциально приведет к росту цен на нефть.
Рекомендуется внимательно следить за дальнейшими изменениями в запасах и динамикой цен на нефть, поскольку эти факторы оказывают существенное влияние на глобальные энергетические рынки и экономические показатели.
Согласно данным Росстата, годовая инфляция в России на 2 декабря 2024 года ускорилась до 9,01% с 8,66% на 25 ноября. Министерство экономического развития (МЭР) также сообщило об ускорении годовой инфляции до 9,07% за период с 26 ноября по 2 декабря, по сравнению с 8,78% неделей ранее.
За неделю с 26 ноября по 2 декабря потребительские цены выросли на 0,5%, что выше показателя предыдущей недели (0,36% с 19 по 25 ноября).
Ускорение инфляции связано с ростом цен на продовольственные товары, топливо и услуги. Аналитики отмечают, что текущий уровень инфляции превышает целевой показатель Центрального банка России в 4%, что может привести к дальнейшему ужесточению денежно-кредитной политики.
Рекомендуется следить за официальными сообщениями и прогнозами экономических ведомств для получения актуальной информации о динамике инфляции и мерах, предпринимаемых для ее контроля.