Экономические события и корпоративные отчёты понедельник 10 ноября 2025 — отчётности Barrick Gold, Occidental, Plug Power и других компаний

Корпоративные отчёты и экономические события понедельника, 10 ноября 2025 года. Результаты компаний Barrick Gold, Occidental Petroleum, Plug Power, monday.com, Instacart и других. На что обратить внимание инвесторам в начале недели.

Макроэкономический фон понедельника будет крайне спокойным. В глобальном экономическом календаре на этот день не запланировано публикации важных макроэкономических данных в США, Европе, Азии или России. Это редкий случай, когда ни статистика по инфляции, ни отчёты по занятости, ни индексы деловой активности PMI не выходят в основных регионах. Основные пункты таковы:

• США: Отсутствие значимых релизов макростатистики. Индекс цен производителей (PPI) и потребительская инфляция (CPI) выйдут позже на неделе, поэтому в понедельник американский рынок опирается на предыдущие данные. Выступлений главы ФРС или ключевых представителей регулятора не запланировано, что оставляет финансовые рынки без новых сигналов от ЦБ США. Инвесторы оценят прошлые новости – например, недавнее резкое снижение индекса потребительского доверия до околорекордно низких уровней – но новых драйверов внутри дня не ожидается.

• Европа: Европейские рынки также не получат свежих статистических импульсов. Ни еврозона, ни ведущие страны ЕС (Германия, Франция и др.) не публикуют экономических показателей 10 ноября. На повестке дня – подготовка к событиям середины недели: во вторник состоится встреча Еврогруппы министров финансов ЕС (ее рабочие обсуждения начнутся с неофициального брифинга именно в понедельник днем), а в среду выйдет важный индекс потребительских цен Германии. Таким образом, в понедельник европейским инвесторам остаётся следить за общим новостным фоном и динамикой внешних рынков.

• Азия: Азиатские рынки начнут неделю с новостей из Китая, вышедших на выходных. В воскресенье китайские власти опубликовали данные по инфляции: после двух месяцев дефляции годовая инфляция в Китае вернулась в положительную зону, показав +0,2% в октябре (год к году). Это свидетельство того, что меры правительства по стимулированию спроса и сдерживанию ценовой войны начинают действовать, хотя производственная инфляция (PPI) всё ещё остаётся отрицательной. Дальнейшие макро-показатели по Азии в понедельник отсутствуют. На рынках Японии и других стран региона не запланировано важных публикаций (японский ВВП за III квартал выйдет только в конце недели). Таким образом, утренние торги в Азии будут реагировать главным образом на китайские данные и на внешние факторы, а азиатские рынки в целом сохранят осторожность.

• Россия: На российском рынке макроэкономическая пауза: ни Росстат, ни Банк России не выпускают новых отчётов 10 ноября. После недавнего внеочередного решения ЦБ РФ снизить ключевую ставку до 16,5% годовых (принятого на фоне некоторого замедления инфляции) новых заявлений от регулятора не ожидается. Статистика по российской инфляции за октябрь выйдет позже на неделе (предварительно 14 ноября), поэтому понедельник пройдёт без новых цифр по макроэкономике. Инвесторы на московской бирже будут ориентироваться на внешний фон и динамику цен на сырьё. Отечественные биржевые индексы начнут день в режиме ожидания, реагируя на ситуацию на мировых площадках.

В итоге, 10 ноября проходит под знаком затишья на макроуровне. Это даёт рынкам возможность переварить ранее опубликованные данные и сосредоточиться на корпоративных новостях. Ключевой темой дня станут именно корпоративные отчётности, пока макроэкономические события возьмут паузу.

Корпоративные отчёты: на что обратить внимание инвесторам

Главным ньюсмейкером понедельника станут компании, публикующие квартальные результаты. Несмотря на то, что основная волна квартальной отчётности компаний уже на исходе, именно 10 ноября запланирован целый ряд релизов как от крупных публичных корпораций, так и от компаний среднего звена, включая ряд высокотехнологичных стартапов. Инвесторам важны не только сухие цифры прибыли и выручки, но и комментарии менеджмента – финансовые рынки будут искать сигналы о перспективах на фоне переменчивой конъюнктуры (рост ставок, инфляционное давление, геополитика и т.д.). Ниже перечислены ключевые корпоративные отчёты понедельника, структурированные по времени их публикации:

До открытия рынка (pre-market, до начала торгов в США)

• Barrick Gold (NYSE: B) – один из крупнейших золотодобытчиков мира представит результаты за 3 квартал до открытия биржи (пресс-релиз ожидается около 6:00 по восточному времени США). Инвесторам важны показатели добычи золота и меди, себестоимость и прибыль: по прогнозам, чистая прибыль Barrick могла удвоиться по сравнению с прошлым годом на фоне благоприятных цен на драгметаллы. Также в фокусе – комментарии о новом генеральном директоре, поскольку компания переживает смену руководства. Любые обновления по дивидендам или программе обратного выкупа акций тоже привлекут внимание. Сектор: сырьевые ресурсы (добыча золота и меди).

• Pagaya Technologies (NASDAQ: PGY) – израильско-американский финтех-стартап, специализирующийся на AI-платформах для кредитного скоринга и финансирования, отчитается до начала торгов. Аналитики ожидают выручку около $339 млн за квартал и уверенную прибыль около $0,17 на акцию, что свидетельствует о росте финансовых показателей. Ключевые метрики для инвесторов – объёмы обработанных кредитных заявок, темпы роста партнёрской сети с банками и кредиторами, а также комментарии менеджмента относительно качества портфеля займов в условиях меняющейся процентной ставки. Сектор: финансовые технологии (финтех).

• Instacart (NASDAQ: CART) – недавно вышедшая на биржу компания онлайн-доставки продуктов (юридическое название Maplebear Inc.) опубликует результаты до открытия рынка, в 8:00 ET запланирован конференц-звонок. Отчётность компании заинтересует многих: ожидается рост выручки примерно на +10% г/г, до $930–940 млн. Аналитики прогнозируют сильную отчётность с положительной чистой прибылью (Adj. EPS порядка $0,75–0,80). Это будет второй полноценный квартальный отчёт Instacart после IPO, и инвесторам важно увидеть, сохраняется ли рост пользовательской базы и заказов при замедлении темпов e-commerce. Особый акцент – на комментариях о конкуренции (DoorDash, Amazon) и развитии рекламного бизнеса Carrot Ads, а также на прогнозах компании по спросу в праздничный сезон. Сектор: технологии/потребительский (онлайн-ритейл, доставка).

• monday.com (NASDAQ: MNDY) – разработчик облачного ПО для управления проектами и рабочими процессами (SaaS-платформа) представит финансовые результаты перед началом сессии; конференц-звонок намечен на 8:30 ET. Инвесторам стоит ожидать сильный рост выручки благодаря расширению клиентской базы (более 250 тысяч организаций используют продукты monday.com). Компания уже достигла безубыточности ранее, поэтому рынки будут пристально смотреть на показатель рентабельности: возможен дальнейший рост операционной маржи и скорректированной прибыли. Ключевые данные – увеличение числа крупных корпоративных клиентов, темпы роста подписной выручки и комментарии руководства о внедрении технологий искусственного интеллекта в платформу. Сектор: информационные технологии (программное обеспечение для бизнеса).

• Blackstone Secured Lending (NYSE: BXSL) – фонд частного кредитования под управлением инвестиционного гиганта Blackstone – отчитается утром (конференц-звонок запланирован на 9:30 ET). Это дочерняя структура Blackstone, инвестирующая в долговые инструменты частных компаний, и её показатели дают представление о состоянии рынка кредитования в США. Инвесторы оценят чистый инвестиционный доход, размер портфеля займов и уровень дефолтов. Высокие процентные ставки могли позитивно сказаться на процентных доходах BXSL, но важен и комментарий о качестве заёмщиков. Сектор: финансы (бизнес-развитой фонд / BDC).

• Village Farms International (NASDAQ: VFF) – агропромышленная компания (тепличное выращивание овощей и производство каннабиса) опубликует квартальные результаты примерно в 7:00 ET и проведёт звонок с инвесторами в 8:30. Фокус – на восстановлении прибыльности подразделения по каннабису на канадском рынке и на устойчивости овощного бизнеса в условиях инфляции расходов. Инвесторам интересны показатели маржи, объёмы продаж томатов/огурцов, а также выручка от дочерней компании Pure Sunfarms (каннабис-сегмент). Сектор: сельское хозяйство / каннабис.

• FreightCar America (NASDAQ: RAIL) – производитель грузовых железнодорожных вагонов отчитается до открытия рынка (телеконференция запланирована на 11:00 ET). Ожидается, что компания покажет рост выручки на фоне повышенного спроса на ж/д вагоны в Северной Америке. Инвесторы будут смотреть на размер портфеля заказов (backlog) и обновлённый прогноз поставок на год. Важная тема – восстановление рентабельности: аналитики прогнозируют прибыль около $0,15–0,20 на акцию, что отражает улучшение по сравнению с убытками год назад. Сектор: промышленность (вагоностроение).

• Exodus Movement (NYSE American: EXOD) – разработчик криптовалютного кошелька Exodus публикует результаты утром; конференц-колл назначен на 8:30 ET. Отчётность компании интересна тем, что Exodus – один из немногих публичных криптофинтех-стартапов. Показатели, на которые обратят внимание инвесторы: рост числа активных пользователей кошелька, объёмы средств на платформе и доходы от комиссии/обмена криптовалют. Также Exodus раскрывает свои криптовалютные резервы: по предварительным данным, на конец октября у компании на балансе свыше 2 100 BTC, что важно для оценки устойчивости. В фокусе – комментарии о планах развития DeFi-функций и поддержки новых блокчейнов. Сектор: финансовые технологии (крипто-инфраструктура).

(В списке pre-market ранее фигурировала компания Vonage; однако Vonage Holdings более не торгуется самостоятельно после поглощения шведской Ericsson в 2022 году. Потому отдельного отчёта Vonage нет – ее показатели интегрированы в результаты Ericsson. Инвесторы, интересующиеся телеком-сектором, могут следить за новостями от Ericsson или успехами Vonage как дочернего бренда в области облачных коммуникаций.)

После закрытия рынка (post-market, после 16:00 ET)

• Occidental Petroleum (NYSE: OXY) – крупная нефтегазовая компания из индекса S&P 500 представит отчётность после закрытия торгов (пресс-релиз ожидается около 16:05 ET, а на следующий день, 11 ноября, пройдёт конференц-звонок). Инвесторам важно оценить, насколько снизилась прибыль на фоне сравнительно более низких цен на нефть и газ в Q3. Прогнозы по отрасли указывают на падение EPS OXY почти на 50% г/г (ожидаются ~$0,50 на акцию) при выручке около $6,5–7 млрд. Ключевые моменты отчёта: объем добычи нефти и газа (сумела ли Occidental нарастить производство или компенсировать ценовое снижение), уровень свободного денежного потока и планы по распределению капитала. Инвесторы особенно обратят внимание на программу выкупа акций и комментарии о сотрудничестве с Berkshire Hathaway (которой принадлежит значительная доля Occidental). Отдельной темой станут инициативы Occidental в области улавливания углерода (DAC) – будь то новости о строительстве крупных установок или партнерства, так как компания позиционирует себя лидером в этой сфере. Сектор: энергетика (нефтедобыча).

• Plug Power (NASDAQ: PLUG) – один из лидеров в сфере водородной энергетики отчитается после закрытия биржи (конференц-звонок в 16:30 ET). Отчётность компании привлекает внимание, так как инвесторы ищут признаки улучшения финансов в условиях растущего спроса на водородные решения и одновременно сильного давления на маржу. Аналитики ожидают квартальный убыток около –$0,13 на акцию при уверенном росте выручки (~+50% г/г). Ключевые метрики: объемы продаж водородных топливных элементов и электролизёров, уровень валовой маржи (Plug работает над сокращением издержек), а также новые заказы и проекты (например, контракты на строительство водородных заводов). Инвесторы также будут следить за комментариями менеджмента о перспективах достижения безубыточности к 2024–2025 гг. Сектор: возобновляемая энергетика (топливные элементы, водород).

• CoreWeave (NASDAQ: CRWV) – быстрорастущий облачный провайдер вычислительных мощностей для ИИ и графики, недавно вышедший на биржу, представит финансовые результаты после закрытия торгов (звонок запланирован на 17:00 ET). CoreWeave стал одним из хайлайтов года: благодаря бешеному спросу на GPU-облака для искусственного интеллекта капитализация компании выросла до ~$50 млрд. Инвесторы ожидают впечатляющего роста выручки (консенсус – около $1,3 млрд за квартал) при одновременном убытке (~–$0,40 на акцию прогнозируется). Главный вопрос – сумеет ли CoreWeave удержать темпы роста и расширить инфраструктуру в условиях острого дефицита чипов NVIDIA. В отчёте важны данные о загрузке дата-центров, новых контрактах с крупными клиентами (например, сделки с компаниями из сферы ИИ и облачного софта) и капитальных затратах на расширение мощностей. Комментарии руководства относительно планов экспансии и конкуренции (например, с традиционными облачными гигантами AWS, Google Cloud) также окажут влияние на восприятие инвесторами. Сектор: информационные технологии (облачные вычисления, инфраструктура для ИИ).

• AST SpaceMobile (NASDAQ: ASTS) – космическая компания из Техаса, строящая первую спутниковую систему для прямой связи смартфонов со спутником, отчитается после закрытия рынка (звонок ориентировочно в 17:00 ET). Акции AST SpaceMobile в 2025 году демонстрировали головокружительный рост, прибавив сотни процентов на фоне успешных тестов связи и ожиданий запуска коммерческой службы. Отчёт за Q3 покажет, насколько компания продвинулась: инвесторы ждут обновлений по запуску новых спутников BlueBird и по партнёрствам с мобильными операторами. Финансовые показатели пока вторичны (выручка минимальна, ожидается очередной операционный убыток примерно –$0,18 на акцию), однако инвесторам важны темпы расходования денежных средств и достаточность финансирования до старта коммерческих операций. Если ASTS удастся подтвердить график развёртывания сети на 2024 год, это поддержит позитив на финансовых рынках вокруг космического сектора. Сектор: телекоммуникации/аэрокосмический.

• Rocket Lab USA (NASDAQ: RKLB) – калифорнийская компания, специализирующаяся на запусках малых ракет и изготовлении спутниковых комплектующих, представит отчёт после закрытия сессии. Аналитики прогнозируют рост выручки около +40–45% г/г, до ~$150 млн, благодаря увеличению числа запусков ракеты Electron и доходам от недавно приобретённых космических подразделений. Однако рынки будут смотреть и на расходы: Rocket Lab активно инвестирует в разработку более крупной ракеты Neutron, что пока снижает прибыльность – вероятен чистый убыток в квартале. Ключевые моменты: количество успешных пусков за квартал, обновления по программе Neutron (достижения в разработке, сроки первого запуска) и любые новые контракты (особенно от правительственных или мегаконстелляций спутников). Инвесторам также будут интересны комментарии о недавних инцидентах (в сентябре Rocket Lab пришлось приостановить полёты после неудачного запуска – важно узнать, устранены ли проблемы и когда возобновятся пуски). Сектор: аэрокосмическая отрасль (коммерческие космические запуски).

• Rigetti Computing (NASDAQ: RGTI) – стартап в сфере квантовых вычислений отчитается после торгов 10 ноября, а детальный разбор результатов проведёт на конференц-звонке утром 11-го. Rigetti – одна из немногих публичных квантовых компаний, и в этом году её акции выросли более чем вдвое, отражая энтузиазм рынка вокруг квантовых технологий. Однако финансовые показатели пока скромные: ожидается выручка всего около $2,4 млн за квартал при убытке около –$0,05 на акцию. Инвесторам важно не столько текущее состояние счёта прибылей и убытков, сколько прогресс в научно-технологическом плане: компания может отчитаться о достижениях в повышении разрядности (числа кубитов) своих квантовых процессоров, о новых пилотных проектах с индустриальными клиентами или о господрядов на исследования. Также рынки оценят уровень денежных средств на балансе – достаточно ли финансирования для дальнейшей R&D, или встанет вопрос о привлечении капитала. Сектор: информационные технологии (квантовые вычисления).

• BigBear.ai (NYSE: BBAI) – разработчик решений на основе ИИ и машинного обучения для оборонного сектора и бизнеса отчитается после закрытия. Акции BigBear.ai в 2025 году были волатильны, и инвесторы ждут подтверждения устойчивости бизнеса. Прогнозы аналитиков указывают на квартальный убыток (порядка –$0,05 на акцию) при росте выручки на ~16% г/г. Главное в отчёте – информация о новых контрактах с государственными структурами США (компания активно работает с Пентагоном и спецслужбами) и о продвижении коммерческих продуктов в сфере кибербезопасности и логистики. Руководство, вероятно, обновит инвесторов по плану сокращения расходов и достижению безубыточности. Сектор: информационные технологии/оборона (искусственный интеллект, аналитика данных).

• TeraWulf (NASDAQ: WULF) – майнинговая компания, добывающая биткойны с упором на экологически чистую энергетику, представит свои результаты после закрытия рынка (конференц-звонок назначен на 16:30 ET). От отчётности компании ждут подтверждения резкого роста доходов: предварительно TeraWulf уже сообщила, что выручка за Q3 составит $48–52 млн, что ~на 85% выше прошлого года. Однако, как и многие майнеры, фирма, вероятно, останется в небольшом убытке (консенсус – около –$0,04…–$0,05 на акцию). Инвесторам следует обратить внимание на такие показатели, как: количество добытых BTC за квартал, себестоимость добычи одного биткойна (особенно учитывая ставку компании на дешёвую электроэнергию от ядерного и гидроисточников), а также обновления по планам диверсификации бизнеса. Примечательно, что TeraWulf, помимо майнинга, ищет пути монетизации своих вычислительных мощностей в смежных областях – например, предоставление ресурсов для облачных вычислений или ИИ (на что намекалось в предыдущих пресс-релизах). Любые такие инициативы могут быть положительно восприняты рынком. Сектор: информационные технологии/криптовалюты (крипто-майнинг, дата-центры).

• Microvast (NASDAQ: MVST) – производитель аккумуляторных систем для коммерческого транспорта отчитается после закрытия сессии. Инвесторам в секторе электромобилей интересны результаты Microvast, так как компания имеет глобальный бизнес (США, Европа, Китай) по поставкам батарей для автобусов, грузовиков и спецтехники. Ожидается заметный рост выручки на фоне новых контрактов (возможны +30–40% г/г), но компания всё ещё, вероятно, убыточна (убыток порядка –$0,04 на акцию). Ключевые факторы отчёта: размер заказов и беклога от автопроизводителей, прогресс в строительстве новых заводов (например, в Индии и США были планы по локализации производства). Также важны комментарии руководства по влиянию цен на сырьё (литий, никель) на маржу и по перспективам получения государственных грантов/субсидий (в США – по линии инфраструктурных и «зелёных» законов). Сектор: промышленность/технологии (батареи для электротранспорта).

• Harrow Health (NASDAQ: HROW) – фармацевтическая компания, специализирующаяся на офтальмологических препаратах и услугах глазной хирургии, опубликует результаты после закрытия рынка (конференц-звонок назначен на утро вторника). Отчётность Harrow привлекает внимание тем, что компания демонстрирует бурный рост: прогноз выручки на 2025 год был повышен до $280 млн (против $200 млн в 2024), и по итогам Q3 аналитики ждут устойчивую прибыль (в районе $0,25–0,30 на акцию, тогда как год назад прибыль была символической). За счёт чего такой успех? Harrow активно расширяет линейку препаратов для лечения глазных заболеваний, приобретая права на уже одобренные препараты у крупных фармкомпаний. Инвесторы будут следить за динамикой продаж ключевых продуктов (например, препаратов для терапии глаукомы, сухого глаза), а также за прогрессом интеграции недавно купленных бизнесов. Показатели маржи и денежного потока также важны, учитывая растущие прибыли – компания может обсудить планы реинвестирования или выплаты акционерам. Сектор: здравоохранение (фармацевтика, офтальмология).

Кроме перечисленных, в этот день не ожидается отчётности от других значимых публичных компаний Европы и Азии. В европейских компаниях (входящих в Euro Stoxx 50) сезон квартальной отчётности уже практически завершён, поэтому 10 ноября крупных релизов на европейских биржах не запланировано. Аналогично, ведущие азиатские рынки (компании Nikkei 225 в Японии, голубые фишки Китая и др.) не публикуют отчётов в этот понедельник. Что касается российского корпоративного сектора, то основные эмитенты на российском рынке уже раскрыли финансовые результаты за 9 месяцев в предыдущие недели; понедельник пройдёт без новых отчётов от компаний с листингом на Мосбирже. Таким образом, глобальное информационное поле сосредоточено на американских и частично глобальных корпорациях, упомянутых выше.

Резюме для инвесторов: понедельник стартует с затишьем на макроарене и шквалом корпоративных новостей. Инвесторам следует обратить внимание прежде всего на корпоративные отчёты – они станут главным источником драйверов для финансовых рынков в этот день. От результатов технологических компаний (отчётность компаний из сферы ИИ, облаков, финтеха) до показателей традиционных секторов (энергетика, промышленность, добыча), рынок получит богатый материал для переоценки перспектив. В условиях отсутствия новых макроэкономических сигналов реакция индексов и акций будет определяться именно успехами или неудачами отдельных эмитентов. Завершая день, инвесторы получат более полную картину здоровья корпоративного сектора к началу ноября. Это позволит скорректировать стратегии и подготовиться к главным событиям недели – которые развернутся уже после понедельника (ключевым из них станет публикация данных по инфляции в США в середине недели). В целом 10 ноября можно расценивать как подготовительный день: рынки переварят корпоративные отчёты, заложат основу для дальнейшего движения биржевых индексов, и относительно спокойный макрофон даст возможность сфокусироваться на отдельных историях. Инвесторам стоит внимательно изучить результаты и прогнозы компаний – именно там кроются сигналы о будущем росте или рисках на финансовых рынках.